- يقفز الدولار الأمريكي أكثر من 1 ٪ ضد معظم أقرانهم الرئيسيين ، بعد أخبار صفقة بين الصين والولايات المتحدة.
- وافق البلدان على خفض التعريفة الجمركية لمدة 90 يومًا بعد يومين من المحادثات في سويسرا.
- ينبثق مؤشر الدولار الأمريكي إلى 101.65 ، ويستفيد من الإغاثة في التوترات الأمريكية الصينية.
ال الدولار الأمريكي الفهرس (DXY) ، الذي يتتبع أداء الدولار الأمريكي (USD) مقابل ست عملات رئيسية ، يتجاوز حاشدًا أكثر من 1 ٪ يوم الاثنين بعد الصين و الولايات المتحدة وافق (الولايات المتحدة) على توقف مؤقت لمدة 90 يومًا في حربهم التجارية عن طريق خفض التعريفة الجمركية على كلا الجانبين. بعد عطلة نهاية أسبوع من النقاش ، أعلن وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسينت عن نزع فتيل الحرب التجارية بين البلدين: ستقوم الصين بتخفيض تعريفة الجمركية على البضائع الأمريكية إلى 10 ٪ فقط من 125 ٪ الأصلي ، في حين أن الولايات المتحدة ستقوم بذلك بنسبة 30 ٪ (من 145 ٪) على البضائع الصينية ، وكلاهما لمدة 90 يومًا ، وفقًا لتقرير بلومبرج. أرسلت الأخبار الدولار الأمريكي إلى أعلى مستوى له في شهر واحد.
يتم تشغيل العديد من الارتباطات مرة أخرى في الجزء الخلفي من هذا الحدث ، حيث بلغ عائد وزارة الخزانة الأمريكية لمدة 10 سنوات 4.45 ٪. ترى الفجوة التفاضلية بين الولايات المتحدة وبلدان أخرى أن Greenback تقدر ارتفاعها ضد العملات المحلية للبلدان ذات العائدات المنخفضة. تداعيات هذا علاقة يمكن أن يكون ذلك الاحتياطي الفيدرالي تخفيضات الأسعار لعام 2025 الحصول على سعر كامل.
Daily Digest Market Movers: Roll with the Punches
- أعلن وزير الخزانة الأمريكي سكوت بيسينت خلال مؤتمر صحفي في سويسرا أن الاختراق بين الحرب التجارية بين الولايات المتحدة الصينية أدى إلى توقف لمدة 90 يومًا والتعريفات المتبادلة المنخفضة لكلا الطرفين. استمر بيسين بالقول إن البلدين يريدان نزع فتيل الموقف وقال إن إمكانية اتفاقية شراء الصين قد تكون ممكنة.
- في الساعة 14:25 بتوقيت جرينتش ، يلقي حاكم بنك الاحتياطي الفيدرالي أدريانا كوغلر خطابًا حول النظرة الاقتصادية في الرابطة الوطنية لاقتصاديات الأعمال والندوة الاقتصادية الدولية للبنك المركزي ، في دبلن ، أيرلندا.
- حوالي الساعة 18:00 بتوقيت جرينتش ، من المقرر أن يستحق مسح موظف القرض (SLOOS) للربع الأول. غالبًا ما يخبر التقرير المزيد عن ظروف الإقراض في الولايات المتحدة للأسر والشركات الصغيرة.
- ترى الأسهم العقود الآجلة للولايات المتحدة جميع المؤشرات الأخرى. ترتفع الأسهم الأوروبية بحوالي 1.50 ٪ ، في حين أن العقود الآجلة في الولايات المتحدة تشهد ما بين 3 ٪ حتى 4 ٪ مكاسب.
- تُظهر أداة CME FedWatch فرصة تخفيض سعر الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في اجتماع يونيو بنسبة 7.9 ٪ فقط. علاوة على ذلك ، يرى قرار 30 يوليو احتمالات أن تكون المعدلات أقل من المستويات الحالية عند 44.1 ٪.
- تتداول عائدات الولايات المتحدة لمدة 10 سنوات حوالي 4.45 ٪ ، وارتفعت إلى المستويات التي لم تُشاهد منذ بداية أبريل ، وتقليل الرهانات لخفض السعر لعام 2025.
التحليل الفني لمؤشر الدولار الأمريكي: الخروج من الطريق
يعود الثيران لدعم مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) ، ويتركون علامة مثيرة للإعجاب. ينبثق DXY أكثر من 1 ٪ ويقترب من مستوى 101.90 المحوري الذي يمكن أن يفتح العودة إلى المتوسطات المتحركة. سيعتمد ذلك على ما إذا كانت بداية الجلسة الأمريكية تسبب موجة ثانية من شراء الدولار الأمريكي.
على الجانب العلوي ، تأتي المقاومة الأولى لـ DXY في 101.90 ، والتي كانت بمثابة مستوى محوري خلال ديسمبر 2023 وكقاعدة لتكوين الرأس والكتف المقلوب (H&S) خلال صيف عام 2024.
من ناحية أخرى ، فإن المقاومة السابقة عند 100.22 تعمل الآن كدعم للشركة ، على الرغم من أنه يمكن أيضًا اختبار دعم 97.73 على أي عنوان هبوطي كبير. علاوة على ذلك ، يأتي الدعم الفني الرقيق نسبيًا عند 96.94 قبل النظر في المستويات الأدنى لهذا النطاق السعري الجديد. ستكون هذه عند 95.25 و 94.56 ، مما يعني أدنى مستوياتها الطازجة التي لم تُرى منذ عام 2022.
مؤشر الدولار الأمريكي: الرسم البياني اليومي
أسئلة وأجوبة بالدولار الأمريكي
الدولار الأمريكي (USD) هو العملة الرسمية للولايات المتحدة الأمريكية ، وعملة “بحكم الواقع” لعدد كبير من البلدان الأخرى حيث توجد متداولة إلى جانب الملاحظات المحلية. إنها العملة الأكثر تداولًا في العالم ، حيث تمثل أكثر من 88 ٪ من دوران العملات الأجنبية العالمية ، أو في المتوسط 6.6 تريليون دولار في المعاملات في اليوم ، وفقًا للبيانات من عام 2022. في أعقاب الحرب العالمية الثانية ، تولى الولايات المتحدة من الجنيه البريطاني عملة احتياطي العالم. بالنسبة لمعظم تاريخها ، كان الدولار الأمريكي مدعومًا بالذهب ، حتى اتفاق بريتون وودز في عام 1971 عندما ذهب المعيار الذهبي.
العامل الفردي الأكثر أهمية الذي يؤثر على قيمة الدولار الأمريكي هو السياسة النقدية ، والتي تتشكلها الاحتياطي الفيدرالي (FED). لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي ولايتين: لتحقيق استقرار الأسعار (التضخم السيطرة) وتعزيز العمالة الكاملة. أدائها الأساسي لتحقيق هذين الهدفين هي تعديل أسعار الفائدة. عندما ترتفع الأسعار بسرعة كبيرة والتضخم أعلى من هدف بنك الاحتياطي الفيدرالي بنسبة 2 ٪ ، فإن بنك الاحتياطي الفيدرالي سوف يرفع معدلات ، مما يساعد على قيمة الدولار. عندما ينخفض التضخم إلى أقل من 2 ٪ أو أن معدل البطالة مرتفع للغاية ، قد يقلل بنك الاحتياطي الفيدرالي من أسعار الفائدة ، مما يثقل إلى اللون الأخضر.
في المواقف القصوى ، يمكن للاحتياطي الفيدرالي أيضًا طباعة المزيد من الدولارات وسن التخفيف الكمي (QE). QE هي العملية التي يزيد بها بنك الاحتياطي الفيدرالي بشكل كبير من تدفق الائتمان في نظام مالي عالق. إنه مقياس للسياسة غير القياسي المستخدم عند جفاف الائتمان لأن البنوك لن تقرض لبعضها البعض (خوفًا من التخلف عن السداد الطرف المقابل). إنه الملاذ الأخير عندما يكون من غير المرجح أن يحقق أسعار الفائدة ببساطة النتيجة اللازمة. كان سلاح الاحتياطي الفيدرالي المفضل لمكافحة أزمة الائتمان التي حدثت خلال الأزمة المالية العظيمة في عام 2008. إنه يتضمن طباعة بنك الاحتياطي الفيدرالي المزيد من الدولارات واستخدامها لشراء سندات الحكومة الأمريكية في الغالب من المؤسسات المالية. عادةً ما يؤدي QE إلى أضعف دولار أمريكي.
التشديد الكمي (QT) هو العملية العكسية التي يتوقف فيها الاحتياطي الفيدرالي عن شراء سندات من المؤسسات المالية ولا يعيد استثمار المدير من السندات التي يحملها في عمليات شراء جديدة. عادة ما يكون إيجابيًا للدولار الأمريكي.
