البيزو المكسيكي يهبط لأدنى مستوى في أربعة أسابيع مع تفاقم عمليات البيع بسبب الإصلاح القضائي

• ارتفع زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي بنسبة 0.20% إلى 19.97، مسجلاً أدنى مستوى له في أربعة أسابيع عند 20.14 وسط الاضطرابات السياسية المستمرة في المكسيك.
• ينتظر مشروع قانون الإصلاح القضائي موافقة مجلس الشيوخ مع عواقب محتملة على العلاقات بين الولايات المتحدة والمكسيك ومعنويات السوق.
• بيانات التضخم المقبلة في المكسيك وبيانات الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة هي عوامل رئيسية يمكن أن تؤثر على حركة البيزو بشكل أكبر.

انخفض البيزو المكسيكي مقابل الدولار الأمريكي خلال جلسة نيويورك، حيث وصل إلى أدنى مستوى له في أربعة أسابيع عند 20.14. واصلت الأسواق المالية استيعاب قرار مجلس النواب بالموافقة على مشروع قانون الرئيس أندريس مانويل لوبيز أوبرادور (AMLO) لإجراء تغييرات على النظام القضائي. مدد البيزو خسائره لليوم الثالث على التوالي وكسر أخيرًا الحاجز النفسي عند 20.00 حيث بدأ المتداولون في التخلص من العملة المكسيكية. يتم تداول زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي عند 20.01، بارتفاع 0.40٪.

إن البيانات الاقتصادية في المكسيك شحيحة، حيث يترقب المستثمرون صدور بيانات صناعة السيارات يوم الجمعة. وفي الأسبوع المقبل، سوف تجتذب أرقام التضخم الانتباه بعد أن قرر بنك المكسيك خفض تكاليف الاقتراض على الرغم من تعديل توقعات التضخم إلى الأعلى.

وبالعودة إلى التطورات السياسية، يتعين على ثلثي أعضاء مجلس الشيوخ الآن الموافقة على مشروع قانون الإصلاح القضائي. ويحتاج حزب مورينا الحاكم إلى صوت واحد فقط، ولكن إذا تمت الموافقة على مشروع القانون، فسوف يتم تمريره إلى 32 كونغرسًا محليًا للموافقة عليه. وبمجرد الموافقة على مشروع القانون في 17 من هذه الولايات، سيتم إدخال التغييرات على الدستور المكسيكي رسميًا.

أعرب السفير الأمريكي في المكسيك كين سالازار، الثلاثاء، عن اعتقاده بأن إقرار إصلاح القضاء قد يلحق الضرر بالعلاقات بين المكسيك والولايات المتحدة.

وعلى الجانب الآخر من الحدود، كان جدول البيانات في الولايات المتحدة منشغلاً بإصدار بيانات الوظائف ومؤشر مديري المشتريات للخدمات العالمية الصادر عن معهد إدارة التوريدات (ISM) ومؤشر ستاندرد آند بورز. وكان مؤشر التغير في التوظيف الوطني الصادر عن ADP لشهر أغسطس/آب قاتماً مع عدم تحقيق التقديرات ومراجعة أرقام شهر يوليو/تموز بالخفض.

ورغم أن الدولار الأمريكي قد تراجع، إلا أن هذا الانخفاض لم يستمر طويلا. فقد أظهرت البيانات الصادرة عن وزارة العمل الأمريكية أن عدد الأمريكيين الذين تقدموا بطلبات للحصول على إعانات البطالة كان أقل من المتوقع.

وبحسب أداة CME FedWatch، فإن احتمالات خفض أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي بمقدار 50 نقطة أساس تبلغ 39%؛ بينما تبلغ احتمالات خفض أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة مئوية 61%.

الآن وبعد صدور معظم البيانات، سيركز المتداولون على صدور تقرير الوظائف غير الزراعية (NFP) لشهر أغسطس.

ملخص يومي لمحركات السوق: البيزو المكسيكي يواصل خسائره على الرغم من البيانات الأمريكية المختلطة

• أظهرت بيانات المكسيك التي تم الكشف عنها خلال الأسبوع أن الاقتصاد يتباطأ بسبب أسعار الفائدة المرتفعة التي حددها بنك المكسيك.
• وتتوقع أغلب البنوك أن يخفض بنك المكسيك أسعار الفائدة بما لا يقل عن 50 نقطة أساس لبقية عام 2024. ومن شأن هذا أن يضغط على العملة المكسيكية، التي انخفضت قيمتها بنسبة 17.38% حتى الآن هذا العام.
• انخفض مؤشر ADP للتغير في التوظيف في الولايات المتحدة لشهر أغسطس من 111 ألفًا إلى 99 ألفًا، وهو ما جاء أقل من التوقعات التي كانت تشير إلى 145 ألفًا. وعلى النقيض من ذلك، انخفضت طلبات البطالة الأولية للأسبوع المنتهي في 31 أغسطس من 232 ألفًا إلى 227 ألفًا، وهو ما يقل عن 230 ألفًا المتوقعة.
• كان مؤشر مديري المشتريات الخدمي الصادر عن معهد إدارة التوريدات لشهر أغسطس أفضل من التوقعات، حيث ارتفع بمقدار 51.5 نقطة من 51.4 نقطة في يوليو، وهو أعلى من الإجماع الذي أشار إلى انخفاض قدره 51.1 نقطة.
• من المتوقع أن ينمو عدد الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة في أغسطس من 114 ألفًا إلى 163 ألفًا، في حين من المتوقع أن ينخفض ​​معدل البطالة من 4.3% إلى 4.2%.
• تشير بيانات من مجلس شيكاغو للتجارة (CBOT) إلى أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيخفض أسعار الفائدة بمقدار 104 نقاط أساس على الأقل هذا العام، ارتفاعًا من 103 نقاط أساس في اليوم السابق، وفقًا لعقود آجلة لسعر الفائدة على الأموال الفيدرالية لشهر ديسمبر 2024.

التوقعات الفنية: البيزو المكسيكي يضعف مع ارتفاع زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي فوق مستوى 20.00

إن السياسة هي المحرك لسعر صرف الدولار الأمريكي مقابل البيزو المكسيكي. ومع استيعاب المتداولين لموافقة مجلس النواب على مشروع القانون، أصبح المستثمرون الأجانب قلقين بشأن التغييرات التي قد تطرأ على الدستور المكسيكي.

لذلك، تجاوز زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي الحاجز النفسي 20.00 مع بدء بناء زخم الشراء كما يظهر في مؤشر القوة النسبية (RSI). سجل مؤشر القوة النسبية ذروة جديدة، وإذا اكتسب الاتجاه الصعودي زخمًا، فسوف يمارس ضغوطًا إضافية على البيزو.

إذا تجاوز زوج USD/MXN أعلى مستوى له حتى الآن عند 20.22، فإن المحطة التالية ستكون أعلى مستوى يومي في 28 سبتمبر 2022 عند 20.57. وإذا تم التخلي عن هذين المستويين، فإن المحطة التالية ستكون أعلى مستوى في 2 أغسطس 2022 عند 20.82، قبل 21.00.

وعلى العكس من ذلك، إذا ضعف زوج الدولار الأمريكي/البيزو المكسيكي أكثر، فإن الدعم الأول سيكون 19.50. وسوف يؤدي اختراق هذا المستوى الأخير إلى كشف أدنى مستوى سجله الزوج في 23 أغسطس/آب عند 19.02 قبل إفساح المجال أمام البائعين الذين يتطلعون إلى اختبار المتوسط ​​المتحرك البسيط لخمسين يومًا (SMA) عند 18.65.