الدولار الأسترالي يتعافى من خسائره الأخيرة وسط احتمالات متزايدة لرفع أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي

• تعرض الدولار الأسترالي لضغوط هبوطية بسبب المخاوف بشأن تباطؤ الاقتصاد الصيني.
• من الممكن أن يكون الاتجاه الهبوطي للدولار الأسترالي مقيدًا بسبب المشاعر المتشددة المحيطة بتوقعات سياسة بنك الاحتياطي الأسترالي.
• الدولار الأمريكي يعاني بسبب تزايد احتمالات حدوث هجوم عدواني فائدة بنك الاحتياطي الفيدرالي خفض أسعار الفائدة يوم الاربعاء.

استعاد الدولار الأسترالي (AUD) خسائره اليومية مقابل الدولار الأمريكي (USD) يوم الثلاثاء في أعقاب المشاعر الحمائمية المحيطة بقرار سعر الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي. ومع ذلك، واجه الدولار الأسترالي تحديات بسبب المخاوف المتزايدة بشأن صحة الاقتصاد الصيني. ويشير المحللون إلى أن الجولة الأخيرة من البيانات الاقتصادية الضعيفة تشير إلى تحديات خطيرة تواجه ثاني أكبر اقتصاد في العالم. ونظرًا لأن الصين شريك تجاري رئيسي لأستراليا، فإن التقلبات في صحة الاقتصاد الصيني يمكن أن يكون لها تأثير كبير على السوق الأسترالية.

خفض خبراء الاقتصاد في جولدمان ساكس وسيتي توقعاتهم لنمو الناتج المحلي الإجمالي في الصين في عام 2024 إلى 4.7%، وهو ما يقل عن هدف بكين البالغ نحو 5%. ويصف بنك سوسيتيه جنرال الوضع بأنه “دوامة هبوطية”، في حين يصفه بنك باركليز بأنه “من سيئ إلى أسوأ” و”حلقة مفرغة”. كما حذر بنك مورجان ستانلي من أن “الأمور قد تسوء قبل أن تتحسن”، وفقا لتقرير رويترز.

قد يكون انخفاض زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي محدودًا، حيث يظل الدولار الأسترالي مدعومًا بموقف بنك الاحتياطي الأسترالي المتشدد. وفي الوقت نفسه، يواجه الدولار الأمريكي ضغوطًا وسط توقعات متزايدة بخفض أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي بمقدار 50 نقطة أساس يوم الأربعاء.

وبحسب أداة CME FedWatch، فإن الأسواق تتوقع احتمالات بنسبة 38% لخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس من قِبَل بنك الاحتياطي الفيدرالي في اجتماع سبتمبر/أيلول، في حين ارتفعت احتمالات خفض أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس إلى 62%، مقارنة بـ 50% قبل يوم واحد فقط. ويعكس هذا التحول التوقعات المتزايدة بتيسير نقدي أكثر صرامة.

ملخص يومي لمحركات السوق: الدولار الأسترالي يحافظ على موقعه قبل قرار أسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي

• ارتفع مؤشر ثقة المستهلك الصادر عن بنك ANZ-Roy Morgan بمقدار 1.8 نقطة ليصل إلى أعلى مستوى له في ثمانية أسابيع عند 84.1 نقطة. وفي حين يشير بنك ANZ إلى أن الارتفاع كان واسع النطاق، إلا أن الثقة تظل في منطقة متشائمة بقوة.
• ارتفع مؤشر ثقة المستهلك لجامعة ميشيغان إلى 69.0 في سبتمبر، متجاوزًا توقعات السوق بقراءة 68.0، مسجلاً أعلى مستوى في أربعة أشهر. ويعكس هذا الارتفاع تحسنًا تدريجيًا في نظرة المستهلكين للاقتصاد الأمريكي بعد أشهر من تراجع التوقعات الاقتصادية.
• سجل الاقتصاد الصيني ضعفا في أغسطس/آب، مع استمرار تباطؤ النشاط الصناعي وانخفاض أسعار العقارات، في الوقت الذي تواجه فيه بكين ضغوطا متزايدة لزيادة الإنفاق لتعزيز الطلب. ووفقا لصحيفة بيزنس ستاندارد، أفاد المكتب الوطني للإحصاء بذلك يوم السبت.
• سجلت مبيعات التجزئة في الصين نموا بنسبة 2.1% على أساس سنوي في أغسطس، وهو ما يمثل تباطؤا من 2.7% في الشهر السابق وأقل من إجماع السوق البالغ 2.5%.
• ارتفع مؤشر أسعار المنتجين في الولايات المتحدة إلى 0.2% على أساس شهري في أغسطس، متجاوزًا الزيادة المتوقعة بنسبة 0.1% والزيادة السابقة بنسبة 0.0%. وفي الوقت نفسه، تسارع مؤشر أسعار المنتجين الأساسي إلى 0.3% على أساس شهري، مقابل الزيادة المتوقعة بنسبة 0.2% والانخفاض بنسبة 0.2% في يوليو.
• انخفضت توقعات التضخم لدى المستهلكين في أستراليا إلى 4.4% في سبتمبر/أيلول، بانخفاض طفيف عن أعلى مستوى لها في أربعة أشهر في أغسطس/آب عند 4.5%. ويسلط هذا الانخفاض الضوء على جهود البنك المركزي الرامية إلى تحقيق التوازن بين خفض التضخم في إطار زمني معقول والحفاظ على المكاسب في سوق العمل.
• حافظ بنك الاحتياطي الأسترالي على موقف متشدد، حيث صرحت محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي ميشيل بولوك أنه من السابق لأوانه النظر في خفض أسعار الفائدة بسبب ارتفاع التضخم بشكل مستمر. كما أشارت مساعدة محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي سارة هانتر إلى أنه في حين تظل سوق العمل ضيقة، يبدو أن نمو الأجور قد بلغ ذروته ومن المتوقع أن يتباطأ أكثر.

التحليل الفني: الدولار الأسترالي يرتفع إلى 0.6750؛ الحاجز التالي عند أعلى مستوياته في سبعة أشهر

يتداول زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي بالقرب من مستوى 0.6750 يوم الثلاثاء. يشير التحليل الفني للرسم البياني اليومي إلى أن الزوج قد اخترق الحد العلوي لقناة هبوطية، مما يشير إلى ضعف التحيز الهبوطي. بالإضافة إلى ذلك، يقع مؤشر القوة النسبية (RSI) لمدة 14 يومًا أعلى قليلاً من مستوى 50، مما يشير إلى تحول في الزخم من اتجاه هبوطي إلى اتجاه صعودي.

فيما يتعلق بالجانب الصاعد، أدى الاختراق فوق القناة الهابطة إلى تحفيز ميل صعودي لزوج AUD/USD. وقد يدفع هذا الزوج نحو أعلى مستوى له في سبعة أشهر عند 0.6798 واختبار المستوى النفسي 0.6800.

على الجانب السلبي، قد يجد زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي دعمًا فوريًا حول المتوسط ​​المتحرك الأسي لتسعة أيام (EMA) عند مستوى 0.6719، يليه الحد العلوي للقناة الهابطة عند 0.6690. العودة إلى القناة الهابطة من شأنها أن تعزز التحيز الهبوطي وتقود الزوج إلى التنقل في المنطقة حول منطقة الدعم الارتدادية بالقرب من 0.6575، يليها الحد السفلي للقناة الهابطة عند مستوى 0.6550.

AUD/USD: الرسم البياني اليومي