- الذهب يرتفع مع تزايد الطلب على الملاذ الآمن مع تفاقم الصراع في الشرق الأوسط.
- إسرائيل تكثف قصفها لبيروت وتستعد لشن هجوم انتقامي على إيران بعد انفجار قنبلة بالقرب من منزل نتنياهو.
- يستمر زوج XAU/USD في الارتفاع حيث يندفع بشكل أعمق إلى المنطقة فوق 2700 دولار.
ارتفع الذهب (XAU/USD) بالفعل بنسبة نصف بالمائة ليتم تداوله عند 2730 دولارًا يوم الاثنين خلال الجلسة الأوروبية بعد ارتفاعه بأكثر من 1.0٪ يوم الجمعة. يكتسب المعدن الثمين مزيجًا من الطلب المتزايد على الملاذ الآمن بسبب الصراع المتزايد في الشرق الأوسط وتحركات بنك الشعب الصيني (PBoC) لمزيد من تسهيل شروط الائتمان عن طريق خفض أسعار الفائدة.
إن تحرك بنك الشعب الصيني (PBoC) لخفض أسعار الفائدة على القروض الرئيسية لمدة عام وخمس سنوات ليس له تأثير على زيادة جاذبية الذهب كأصل لا يدر فائدة فحسب، بل يشير أيضًا إلى احتمال زيادة الطلب على الذهب من المستثمرين الصينيين وشركات القطاع الخاص. المشترين، الذين يشكلون بالفعل أكبر سوق للسلعة في العالم.
الذهب يرتفع مع وصول التوترات في الشرق الأوسط إلى نقطة الغليان
ارتفع الذهب مع تزايد طلب المستثمرين على الأمان بسبب الصراع المتفاقم في الشرق الأوسط. وكثفت إسرائيل قصفها لبيروت بتدمير عدة أهداف اقتصادية في محاولة للقضاء على البنك الذي يزود حزب الله بتمويله. ويعد البنك، الذي يخدم أيضًا عددًا كبيرًا من المسلمين الشيعة في لبنان، القناة الرئيسية للتبرعات لحزب الله، بما في ذلك 50 مليون دولار سنويًا من إيران، وفقًا لبلومبرج نيوز. ومن خلال تدميره، لا تأمل إسرائيل في إزالة المصدر الرئيسي لتمويل المنظمة فحسب، بل تأمل أيضًا في إثارة الخلاف بين حزب الله والمجتمع اللبناني الشيعي.
علاوة على ذلك، عاد الهجوم الانتقامي الإسرائيلي على إيران إلى الطاولة بعد أن اخترقت طائرة إيرانية بدون طيار أنظمة الدفاع الجوي الإسرائيلية وانفجرت بالقرب من مقر إقامة رئيس الوزراء الإسرائيلي بنيامين نتنياهو الخاص. وفي أعقاب الهجوم، عقد نتنياهو عدة اجتماعات طارئة لمناقشة الاستعدادات للهجوم الإسرائيلي المؤجل على إيران.
التحليل الفني: يقترب الذهب من الهدف التالي مع تمدد الاتجاه
يرتفع الذهب في اتجاه صعودي ثابت على جميع الأطر الزمنية (القصيرة والمتوسطة والطويلة) وبعد اختراق مستوى 2700 دولار، فهو الآن في طريقه إلى الهدف التالي عند 2750 دولارًا.
XAU/USD الرسم البياني اليومي
ومع ذلك، فإن مؤشر القوة النسبية (RSI) في منطقة ذروة الشراء، مما ينصح أصحاب الحيازات الطويلة بعدم الإضافة إلى مراكزهم بسبب زيادة خطر التراجع. إذا أغلق مؤشر القوة النسبية مرة أخرى في المنطقة المحايدة، فسيكون ذلك بمثابة إشارة لأصحاب المراكز الطويلة لإغلاق مراكزهم وفتح مراكز البيع حيث قد يتطور تصحيح أعمق. يقع الدعم عند 2700 دولار (المستوى الرئيسي) و2685 دولارًا (أعلى مستوى في سبتمبر).
ومع ذلك، فإن الاتجاه الصعودي القوي العام للذهب يشير إلى أن أي تصحيحات من المرجح أن تكون قصيرة الأجل، وبعد ذلك من المحتمل أن يستأنف الاتجاه الصعودي الأوسع نطاقًا.
الأسئلة الشائعة عن الذهب
لعب الذهب دورًا رئيسيًا في تاريخ البشرية حيث تم استخدامه على نطاق واسع كمخزن للقيمة ووسيلة للتبادل. في الوقت الحالي، وبصرف النظر عن بريقه واستخدامه في المجوهرات، يُنظر إلى المعدن الثمين على نطاق واسع على أنه أصل ملاذ آمن، مما يعني أنه يعتبر استثمارًا جيدًا خلال الأوقات المضطربة. يُنظر إلى الذهب أيضًا على نطاق واسع على أنه أداة تحوط ضد التضخم وضد انخفاض قيمة العملات لأنه لا يعتمد على أي مُصدر أو حكومة محددة.
البنوك المركزية هي أكبر حاملي الذهب. في إطار هدفها لدعم عملاتها في الأوقات المضطربة، تميل البنوك المركزية إلى تنويع احتياطياتها وشراء الذهب لتحسين القوة المتصورة للاقتصاد والعملة. يمكن أن تكون احتياطيات الذهب المرتفعة مصدر ثقة لملاءة الدولة. أضافت البنوك المركزية 1136 طنًا من الذهب بقيمة حوالي 70 مليار دولار إلى احتياطياتها في عام 2022، وفقًا لبيانات مجلس الذهب العالمي. هذه هي أعلى عملية شراء سنوية منذ بدء السجلات. تعمل البنوك المركزية في الاقتصادات الناشئة مثل الصين والهند وتركيا على زيادة احتياطياتها من الذهب بسرعة.
يرتبط الذهب بعلاقة عكسية مع الدولار الأمريكي وسندات الخزانة الأمريكية، وهما أصول احتياطية رئيسية وملاذ آمن. عندما تنخفض قيمة الدولار، يميل الذهب إلى الارتفاع، مما يمكن المستثمرين والبنوك المركزية من تنويع أصولهم في الأوقات المضطربة. ويرتبط الذهب أيضًا عكسيًا بالأصول ذات المخاطر. يميل الارتفاع في سوق الأسهم إلى إضعاف سعر الذهب، في حين أن عمليات البيع في الأسواق الأكثر خطورة تميل إلى تفضيل المعدن الثمين.
يمكن أن يتحرك السعر بسبب مجموعة واسعة من العوامل. يمكن أن يؤدي عدم الاستقرار الجيوسياسي أو المخاوف من الركود العميق إلى ارتفاع سعر الذهب بسرعة بسبب وضعه كملاذ آمن. باعتباره أصلًا أقل عائدًا، يميل الذهب إلى الارتفاع مع انخفاض أسعار الفائدة، في حين أن ارتفاع تكلفة المال عادةً ما يؤثر سلبًا على المعدن الأصفر. ومع ذلك، تعتمد معظم التحركات على كيفية تصرف الدولار الأمريكي (USD) حيث يتم تسعير الأصل بالدولار (XAU/USD). يميل الدولار القوي إلى إبقاء سعر الذهب تحت السيطرة، في حين أن الدولار الأضعف من المرجح أن يدفع أسعار الذهب إلى الارتفاع.
