إليك ما تحتاج إلى معرفته يوم الجمعة 18 أكتوبر:
ال الدولار الأمريكي (USD) يكافح من أجل الحفاظ على قوته مع تحسن مزاج المخاطرة في يوم التداول الأخير من الأسبوع. سيتم نشر بيانات تصاريح البناء وبدء الإسكان لشهر سبتمبر في الأجندة الاقتصادية الأمريكية يوم الجمعة. ومن المقرر أن يتحدث العديد من صناع القرار في بنك الاحتياطي الفيدرالي في وقت لاحق من الجلسة الأمريكية.
وصل مؤشر الدولار الأمريكي إلى أعلى مستوى جديد له منذ عدة أشهر فوق 103.80 يوم الخميس قبل أن يفقد زخمه. وفي وقت كتابة المقالة، انخفض المؤشر بنسبة 0.15% خلال اليوم عند حوالي 103.60.
سعر الدولار الأمريكي هذا الأسبوع
يوضح الجدول أدناه نسبة التغير في الدولار الأمريكي (USD) مقابل العملات الرئيسية المدرجة هذا الأسبوع. وكان الدولار الأمريكي هو الأقوى مقابل الفرنك السويسري.
| دولار أمريكي | يورو | GBP | ين يابانى | كندي | دولار أسترالي | دولار نيوزيلندي | الفرنك السويسري | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| دولار أمريكي | 0.90% | 0.07% | 0.60% | 0.20% | 0.55% | 0.66% | 1.11% | |
| يورو | -0.90% | -0.90% | -0.41% | -0.62% | -0.32% | -0.33% | 0.13% | |
| GBP | -0.07% | 0.90% | 0.49% | 0.15% | 0.61% | 0.59% | 0.99% | |
| ين يابانى | -0.60% | 0.41% | -0.49% | -0.40% | -0.03% | 0.11% | 0.50% | |
| كندي | -0.20% | 0.62% | -0.15% | 0.40% | 0.30% | 0.47% | 0.73% | |
| دولار أسترالي | -0.55% | 0.32% | -0.61% | 0.03% | -0.30% | 0.12% | 0.52% | |
| دولار نيوزيلندي | -0.66% | 0.33% | -0.59% | -0.11% | -0.47% | -0.12% | 0.38% | |
| الفرنك السويسري | -1.11% | -0.13% | -0.99% | -0.50% | -0.73% | -0.52% | -0.38% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت الدولار الأمريكي من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى الين الياباني، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل الدولار الأمريكي (الأساس)/الين الياباني (عرض الأسعار).
ذهب واصل المؤشر ارتفاعه الأسبوعي يوم الخميس وارتفع بنسبة 0.7٪ خلال اليوم. XAU/USD استمر الزوج في الارتفاع خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الجمعة ووصل إلى أعلى مستوى جديد له على الإطلاق فوق 2710 دولار قبل أن يتراجع قليلاً.
أظهرت البيانات الواردة من الصين في وقت سابق من اليوم أن الناتج المحلي الإجمالي توسع بمعدل سنوي قدره 4.6٪ في الربع الثالث، بوتيرة أقوى قليلاً من توقعات السوق البالغة 4.5٪. وعلى أساس سنوي، توسع الإنتاج الصناعي بنسبة 5.4% في سبتمبر وارتفعت مبيعات التجزئة بنسبة 3.2%. جاءت كلتا المطبوعتين أعلى من تقديرات المحللين. وفي انعكاس لبيئة المخاطرة، ارتفع مؤشر شنغهاي المركب بأكثر من 4% خلال اليوم.
وبتقييم إصدارات البيانات، أشار المكتب الوطني الصيني للإحصاء (NBS) إلى أن المؤشرات الاقتصادية لشهر سبتمبر أظهرت تغيرات إيجابية وأضاف أن الثقة تتزايد في تحقيق نمو الناتج المحلي الإجمالي بنحو 5٪ في الربع الرابع. في غضون ذلك، قال محافظ بنك الشعب الصيني (PBOC) بان قونغ شنغ يوم الجمعة إنهم يتوقعون، اعتمادًا على وضع السيولة في السوق، أن نسبة متطلبات الاحتياطي (RRR) يمكن أن تنخفض بشكل أكبر بحلول نهاية العام.
أعلن البنك المركزي الأوروبي يوم الخميس أنه خفض أسعار الفائدة الرئيسية بمقدار 25 نقطة أساس بعد اجتماع السياسة النقدية في أكتوبر. وبهذا القرار، بلغت أسعار الفائدة على عمليات إعادة التمويل الرئيسية وأسعار الفائدة على تسهيل الإقراض الهامشي وتسهيل الودائع 3.4% و3.65% و3.25% على التوالي.
وأكد البنك المركزي الأوروبي مجددًا في بيان سياسته أنه سيواصل اتباع نهج يعتمد على البيانات وكل اجتماع على حدة في تحديد المستوى المناسب ومدة القيود. وفي المؤتمر الصحفي الذي أعقب الاجتماع، أشارت رئيسة البنك المركزي الأوروبي كريستين لاجارد إلى أن البيانات الواردة تشير إلى أن النشاط الاقتصادي في منطقة اليورو أضعف من المتوقع. وفيما يتعلق بتوقعات النمو، قالت لاجارد إنهم ما زالوا يتطلعون إلى هبوط سلس، ولا يتوقعون حدوث ركود. يورو/دولار أمريكي وانخفض اليورو إلى أدنى مستوى له منذ أوائل أغسطس عند 1.0811 بعد حدث البنك المركزي الأوروبي يوم الخميس. مدعومًا بتجدد ضعف الدولار الأمريكي، يتم تداول الزوج في المنطقة الإيجابية بالقرب من 1.0850 في وقت مبكر من يوم الجمعة.
بعد شريحة استمرت ثلاثة أيام، دولار أسترالي/دولار أمريكي عكس اتجاهه وارتفع بنسبة 0.5٪ تقريبًا يوم الخميس. ويستمر الزوج في الارتفاع في وقت مبكر من يوم الجمعة ويتداول فوق مستوى 0.6700.
أفاد مكتب المملكة المتحدة للإحصاءات الوطنية في وقت مبكر من يوم الجمعة أن مبيعات التجزئة ارتفعت بنسبة 0.3٪ على أساس شهري في سبتمبر. وجاءت هذه القراءة في أعقاب الزيادة بنسبة 1.% المسجلة في أغسطس وجاءت أفضل من توقعات السوق بانخفاض قدره 0.3%. بعد تعرضه لخسائر فادحة منتصف الأسبوع جنيه إسترليني/دولار أمريكي سجلت مكاسب صغيرة يوم الخميس واستمرت في الارتفاع في وقت مبكر من يوم الجمعة. وفي وقت كتابة المقالة، ارتفع الزوج بنسبة 0.4% خلال اليوم عند 1.3050.
أظهرت أحدث البيانات من اليابان أن مؤشر أسعار المستهلك الوطني ارتفع بنسبة 2.5% على أساس سنوي في سبتمبر، بوتيرة أضعف بكثير من الزيادة البالغة 3% في أغسطس. بعد الارتفاع فوق 150.00 للمرة الأولى منذ أكثر من 10 أسابيع يوم الخميس، دولار أمريكي/ين ياباني تراجع إلى ما دون هذا المستوى خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الجمعة حيث تدخل المسؤولون اليابانيون شفهيًا. قال أتسوشي ميمورا، نائب وزير المالية الياباني للشؤون الدولية وكبير مسؤولي الصرف الأجنبي، يوم الجمعة، إنه “يراقب عن كثب تحركات سوق العملات بإحساس كبير بالإلحاح”. وفي الوقت نفسه، قال محافظ بنك اليابان (BoJ) كازو أويدا إنه يجب عليهم توخي الحذر بشأن تحركات السوق والعملات الأجنبية وتأثيرها على الاقتصاد والأسعار.
الأسئلة الشائعة حول معنويات المخاطرة
في عالم المصطلحات المالية، يشير المصطلحان المستخدمان على نطاق واسع “المخاطرة” و”تجنب المخاطرة” إلى مستوى المخاطرة التي يرغب المستثمرون في تحملها خلال الفترة المشار إليها. في سوق “المخاطرة”، يكون المستثمرون متفائلين بشأن المستقبل وأكثر استعدادا لشراء الأصول الخطرة. وفي سوق “تجنب المخاطرة” يبدأ المستثمرون في “اللعب بطريقة آمنة” لأنهم قلقون بشأن المستقبل، وبالتالي يشترون أصولاً أقل خطورة والتي من المؤكد أنها ستجلب عائداً، حتى لو كان متواضعاً نسبياً.
عادة، خلال فترات “الرغبة في المخاطرة”، ترتفع أسواق الأسهم، كما سترتفع قيمة معظم السلع – باستثناء الذهب – لأنها تستفيد من توقعات النمو الإيجابية. تتعزز عملات الدول المصدرة للسلع الثقيلة بسبب زيادة الطلب، وترتفع العملات المشفرة. في سوق “تجنب المخاطرة”، ترتفع السندات – وخاصة السندات الحكومية الرئيسية – ويتألق الذهب، وتستفيد جميع العملات الآمنة مثل الين الياباني والفرنك السويسري والدولار الأمريكي.
الدولار الأسترالي (AUD)، والدولار الكندي (CAD)، والدولار النيوزيلندي (NZD) والعملات الأجنبية البسيطة مثل الروبل (RUB) والراند الجنوب أفريقي (ZAR)، تميل جميعها إلى الارتفاع في الأسواق التي “تشهد مخاطر” على”. وذلك لأن اقتصادات هذه العملات تعتمد بشكل كبير على صادرات السلع الأساسية لتحقيق النمو، وتميل السلع الأساسية إلى الارتفاع في الأسعار خلال فترات المخاطرة. وذلك لأن المستثمرين يتوقعون زيادة الطلب على المواد الخام في المستقبل بسبب النشاط الاقتصادي المتزايد.
العملات الرئيسية التي تميل إلى الارتفاع خلال فترات “تجنب المخاطرة” هي الدولار الأمريكي (USD)، والين الياباني (JPY)، والفرنك السويسري (CHF). الدولار الأمريكي، لأنه العملة الاحتياطية في العالم، ولأنه في أوقات الأزمات يقوم المستثمرون بشراء ديون الحكومة الأمريكية، والتي تعتبر آمنة لأنه من غير المرجح أن يتخلف أكبر اقتصاد في العالم عن السداد. ويعود سبب الين إلى زيادة الطلب على سندات الحكومة اليابانية، وذلك لأن نسبة عالية منها يحتفظ بها مستثمرون محليون ومن غير المرجح أن يتخلصوا منها – حتى في الأزمات. الفرنك السويسري، لأن القوانين المصرفية السويسرية الصارمة توفر للمستثمرين حماية معززة لرأس المال.
