- انخفض AUD/USD بنسبة 0.14٪ ليصل إلى 0.6495 في جلسة الاثنين.
- أدى ضغط البيع بالقرب من أعلى مستوى خلال اليوم عند 0.6550 إلى انخفاض زوج AUD/USD.
- وتنتظر الأسواق بيانات التضخم الرئيسية في الولايات المتحدة وأستراليا في وقت لاحق من هذا الأسبوع.
انخفض زوج AUD/USD بنسبة 0.14% ليصل إلى 0.6495 في جلسة الاثنين، مدفوعًا بضغوط البيع بالقرب من أعلى مستوى خلال اليوم عند 0.6550. على الرغم من ضعف الدولار الأمريكي، فإن أداء الدولار الأسترالي يشير إلى ضعفه الأساسي. لن يكون هناك أي نقاط بارزة في أي من التقويمات الاقتصادية الأسترالية أو الأمريكية.
يظهر زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي AUD/USD توقعات مختلطة، متأثرة بالتفاعل بين بنك الاحتياطي الأسترالي المتشدد والبيانات الاقتصادية المحلية المختلطة. وقد أثرت قوة الدولار الأمريكي على زوج دولار أسترالي/دولار AUD/USD، ولكن احتمال قيام بنك الاحتياطي الأسترالي برفع أسعار الفائدة في المستقبل قد يحد من الاتجاه الهبوطي.
الملخص اليومي لمحركات السوق: الدولار الأسترالي يتراجع يوم الاثنين الهادئ، والأنظار على بيانات التضخم
- يتراجع زوج دولار أسترالي/دولار AUD/USD من أعلى مستوى له خلال اليوم عند 0.6550، ليفقد معظم مكاسبه وسط أداء ضعيف لكل من الدولار الأسترالي والدولار الأمريكي.
- يصحح مؤشر الدولار الأمريكي إلى 106.80، متراجعًا عن أعلى مستوى له خلال عامين والذي سجله يوم الجمعة عند 108.00.
- سوف يراقب المستثمرون مؤشر أسعار الإنفاق الاستهلاكي الشخصي الأمريكي يوم الأربعاء بحثًا عن أدلة حول قرارات بنك الاحتياطي الفيدرالي المستقبلية بشأن سعر الفائدة.
- ومن المتوقع أن يرتفع التضخم الأساسي لنفقات الاستهلاك الشخصي لشهر أكتوبر إلى 2.8%، ارتفاعًا من 2.7% في سبتمبر.
- من المتوقع أن تظهر بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأسترالي لشهر أكتوبر، المقرر صدورها يوم الأربعاء، ارتفاعًا إلى 2.3% من 2.1% في سبتمبر.
- يمكن أن تشكل نتيجة مؤشر أسعار المستهلك التوقعات بشأن مسار سعر الفائدة لبنك الاحتياطي الأسترالي في الأشهر المقبلة.
- من المتوقع أن يحافظ بنك الاحتياطي الأسترالي على سعر الفائدة الرسمي ثابتًا عند 4.35% حتى نهاية العام.
التوقعات الفنية لزوج AUD/USD: يواجه الزوج مقاومة عند مستوى 0.6540 مع ظهور المؤشرات بإشارات متضاربة
انخفض زوج دولار أسترالي/دولار أمريكي بشكل حاد بعد فشله في الاختراق فوق المتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا عند 0.6540، مما يشير إلى أن المضاربين على الارتفاع غير قادرين على التعافي. مؤشر القوة النسبية (RSI) أقل من 50، مما يدل على أن الدببة هي المسيطرة. ومع ذلك، فإن مؤشر تقارب وتباعد المتوسط المتحرك (MACD) باللون الأخضر، مما يشير إلى أنه لا يزال هناك بعض الزخم الصعودي. وبشكل عام، فإن التوقعات الفنية مختلطة، مع وجود اليد العليا للمضاربين على الانخفاض على المدى القصير. إذا اخترق زوج دولار استرالي/دولار أمريكي AUD/USD أدنى مستوى الدعم 0.6400، فقد ينخفض أكثر نحو مستوى 0.6300. من ناحية أخرى، إذا تمكن الزوج من اختراق مستوى المقاومة 0.6540، فمن الممكن أن يرتفع نحو مستوى 0.6600.
الأسئلة الشائعة حول RBA
يحدد بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) أسعار الفائدة ويدير السياسة النقدية لأستراليا. يتم اتخاذ القرارات من قبل مجلس المحافظين في 11 اجتماعًا سنويًا واجتماعات طارئة مخصصة حسب الحاجة. ويتلخص التفويض الأساسي لبنك الاحتياطي الأسترالي في الحفاظ على استقرار الأسعار، وهو ما يعني معدل تضخم يتراوح بين 2% إلى 3%، ولكن أيضاً “المساهمة في استقرار العملة، والعمالة الكاملة، والازدهار الاقتصادي ورفاهية الشعب الأسترالي”. والأداة الرئيسية لتحقيق ذلك هي رفع أو خفض أسعار الفائدة. ستؤدي أسعار الفائدة المرتفعة نسبيًا إلى تعزيز الدولار الأسترالي (AUD) والعكس صحيح. وتشمل أدوات بنك الاحتياطي الأسترالي الأخرى التيسير الكمي والتشديد.
في حين كان يُعتقد دائمًا أن التضخم عامل سلبي للعملات لأنه يقلل من قيمة المال بشكل عام، فإن العكس هو الحال في العصر الحديث مع تخفيف ضوابط رأس المال عبر الحدود. ويميل التضخم المرتفع بشكل معتدل الآن إلى دفع البنوك المركزية إلى رفع أسعار الفائدة، وهو ما يؤدي بدوره إلى جذب المزيد من تدفقات رأس المال من المستثمرين العالميين الباحثين عن مكان مربح للاحتفاظ بأموالهم. وهذا يزيد من الطلب على العملة المحلية، والتي في حالة أستراليا هي الدولار الأسترالي.
تقيس بيانات الاقتصاد الكلي صحة الاقتصاد ويمكن أن يكون لها تأثير على قيمة عملته. يفضل المستثمرون استثمار رؤوس أموالهم في الاقتصادات الآمنة والمتنامية بدلاً من الاقتصادات غير المستقرة والمتقلصة. وتؤدي تدفقات رأس المال الأكبر إلى زيادة الطلب الإجمالي وقيمة العملة المحلية. يمكن للمؤشرات الكلاسيكية، مثل الناتج المحلي الإجمالي ومؤشرات مديري المشتريات التصنيعية والخدمات والتوظيف واستطلاعات رأي المستهلك أن تؤثر على الدولار الأسترالي. قد يشجع الاقتصاد القوي بنك الاحتياطي الأسترالي على رفع أسعار الفائدة، مما يدعم أيضًا الدولار الأسترالي.
التيسير الكمي (QE) هو أداة تستخدم في المواقف القصوى عندما لا يكون خفض أسعار الفائدة كافيا لاستعادة تدفق الائتمان في الاقتصاد. التيسير الكمي هو العملية التي يقوم من خلالها بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) بطباعة الدولار الأسترالي (AUD) بغرض شراء الأصول – عادة سندات حكومية أو سندات الشركات – من المؤسسات المالية، وبالتالي تزويدها بالسيولة التي تشتد الحاجة إليها. عادة ما يؤدي التسهيل الكمي إلى ضعف الدولار الأسترالي.
التشديد الكمي (QT) هو عكس التيسير الكمي. يتم تنفيذه بعد التيسير الكمي عندما يكون التعافي الاقتصادي جاريًا ويبدأ التضخم في الارتفاع. بينما في برنامج التيسير الكمي، يقوم بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) بشراء السندات الحكومية وسندات الشركات من المؤسسات المالية لتزويدها بالسيولة، في QT، يتوقف بنك الاحتياطي الأسترالي عن شراء المزيد من الأصول، ويتوقف عن إعادة استثمار رأس المال المستحق على السندات التي يحتفظ بها بالفعل. سيكون إيجابيًا (أو صعوديًا) بالنسبة للدولار الأسترالي.
