في سوق الصرف الأجنبي (الفوركس) ، لا تتحرك الأسعار بالصدفة ؛ يتفاعلون مع الاقتصاد الحقيقي ، ولا شيء يروي القصة الاقتصادية بشكل أسرع من التوظيف.
خلق فرص العمل والأجور والمشاركة في القوى العاملة ، وبالطبع معدل البطالة جميعا يؤثر على توقعات النمو الاقتصادي والتضخم ، وبالتالي قرارات البنك المركزي … وبالتالي العملات.
وبعبارة أخرى ، فإن مراقبة بيانات التوظيف ليست رفاهية المحلل ، إنها ميزة تنافسية لأي تاجر فوركس ، سواء كان المبتدئ أو الخبرة.
لماذا التوظيف هو سائق العملة
التوظيف هو الرابط المباشر بين النشاط وقوة الشراء. عند التوظيف وارتفاع الأجور ، يتوقف الاستهلاك ، يمكن أن يلتقط التضخم ، ويكون للبنوك المركزية سبب أكبر لتشديد السياسة (من خلال رفع أو الحفاظ على أسعار فائدة عالية). ارتفاع معدلات جذب رأس المال وتعزيز العملة.
على العكس من ذلك ، فإن سوق العمل المتدهور يزن الاستهلاك ، ويضعف التضخم ويمهد الطريق للتخفيف النقدي ، والذي يميل إلى إضعاف العملة.
هذه الآلية ليست نظرية ، ولكن يمكن رؤيتها شهرًا بعد شهر في ردود أفعال أزواج العملة مثل EUR/USD و GBP/USD و USD/JPY و AUD/USD وما إلى ذلك.
ما هي المؤشرات التي يجب النظر إليها ، إلى ما وراء شخصية العنوان الفردي
- رواتب الرواتب غير الزراعية (NFP) في الولايات المتحدة: المحفز الشهري بامتياز. لا تتوقف عند عدد الوظائف التي تم إنشاؤها ، انظر إلى المراجعات من الأشهر السابقة (غالبًا ما تكون محركات السوق) ، والتشتت القطاعي (التصنيع مقابل الخدمات) ، ومتوسط الأرباح بالساعة لأخذ نبض الضغوط التضخمية.
- معدل البطالة: يدعم معدل الانخفاض العملة إذا كان السقوط يأتي من صافي العمالة ، وليس انخفاضًا في المشاركة (إحباط الباحثين عن عمل). يمكن أن يكون معدل الارتفاع “جيدًا” إذا ارتفعت المشاركة بشكل أسرع ، وهي علامة على وجود عرض ديناميكي للعمالة.
- الدخل والساعات التي عملت: قد يكون الارتفاع في الأجور دون زيادة في العمالة كافية لتصلب لهجة البنك المركزي. ساعات أسبوعية ، من ناحية أخرى ، إعطاء إشارة متقدمة. عندما تنخفض ، غالبًا ما تقوم الشركات بضبط مستويات التوظيف بعد ذلك.
- مطالبات العاطلين عن العمل الأسبوعية: مقياس حرارة عالي التردد لالتقاط الالتقاط بين الإصدارات الشهرية.
ما الذي يحرك أزواج العملة حقًا
لا تتفاعل الأسواق مع المستوى الخام ، ولكن المفاجأة مقابل الإجماع. يمكن أن يسقط NFP 100k أعلى من المتوقع ، أو تسارع +0.2 نقطة غير متوقع في الأجور ، في دقائق يورو في دقائق إذا كان يغير المسار المتصور للاحتياطي الفيدرالي (FED) على أسعار الفائدة.
المفتاح هو تفسير البيانات من خلال منظور رد فعل البنك المركزي:
- البيانات الساخنة (العمالة الصلبة + الأجور المزدهرة): احتمال أعلى لمعدلات مرتفعة باستمرار ، ودعم العملة.
- البيانات الباردة (التباطؤ المنتشر + الأجور البطيئة): من المحتمل أن تكون سياسة أكثر استيعابًا ، والعملة تحت الضغط.
- مزيج الإشارة/الضوضاء: لا يكون لعمالة قوية ، مدفوعة بأجور بدوام جزئي وأجور التباطؤ ، نفس التأثير الذي يقف به في العمل بدوام كامل وأجور تسريع.
النظر إلى ما وراء الولايات المتحدة: فوركس هي لعبة من الفرق
نفس البيانات لها تأثير مختلف اعتمادًا على ما يحدث في مكان آخر. قد يكون تقرير التوظيف الأسترالي الأفضل من المتوقع ، في سياق يعمل فيه العمالة الأمريكية راكدة ، ويكون الاحتياطي الفيدرالي متوقفة ، كافيًا لزيادة AUD/USD.
وبالمثل ، فإن ارتفاعًا غير متوقع في معدل البطالة في المملكة المتحدة ، في حين أن البنك المركزي الأوروبي يظل مقيدًا ، يمكن أن يعزز صليب EUR/GBP.
السؤال هو دائمًا: من يثير الدهشة بشكل إيجابي ، ومن يثير الدهشة سلبًا ، في نفس الوقت؟
ماذا تعني بيانات التوظيف بالنسبة لتجار الفوركس
بيانات التوظيف ليست مجرد إحصائية ، إنها مشغل سياسة نقدية. إن فهمهم ، في مجملهم ، مع مراجعاتهم وفروقهم الدقيقة ، يعني توقعًا أفضل لتهزات الفوركس وتحويل التقلب إلى فرصة خاضعة للرقابة.
من خلال دمج التقرير بشكل منهجي في خطتك (مفاجأة مقابل التوقعات والرواتب والمشاركة والانتشار القطاعي) والحفاظ على انضباط مخاطر الحديد ، ستعطي نفسك بداية في سوق تدور فيها المعلومات بسرعة الضوء ، ولكن حيث تذهب الميزة إلى أولئك الذين يقرؤونها بذكاء.
