- انخفض مؤشر داو جونز بنحو 400 نقطة يوم الخميس مع استمرار المخاوف الاقتصادية.
- يشعر المستثمرون بقلق متزايد بشأن احتمال حدوث ركود اقتصادي مع تباطؤ معدلات التوظيف.
- تلوح في الأفق بيانات الوظائف غير الزراعية يوم الجمعة، في حين يبدأ المستثمرون في التوتر.
انخفض مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) بمقدار 400 نقطة يوم الخميس، ليفقد بعضًا من وزنه للمرة الثانية هذا الأسبوع بعد أن جاءت بيانات الوظائف الأمريكية أقل من التوقعات. تعافت الأسهم منذ ذلك الحين من عمليات البيع المفاجئة الأولية في اليوم، لكن مؤشر داو جونز يكافح للعودة إلى الاستقرار لهذا اليوم. أظهر مؤشر ADP لتغيير التوظيف أبطأ معدل لإضافة الوظائف منذ فبراير 2021، مما أثار جولة جديدة من تجنب المخاطرة حيث يتصارع المستثمرون مع خطر الركود المحتمل داخل الاقتصاد الأمريكي.
وبحسب شركة معالجة الرواتب ADP، أضافت الولايات المتحدة 99 ألف وظيفة جديدة صافية في أغسطس، بانخفاض عن 111 ألف وظيفة معدلة في يوليو وأقل بكثير من 145 ألف وظيفة متوقعة. وتعد إضافات ADP في أغسطس هي الأدنى منذ أوائل عام 2021، مما أثار جولة جديدة من تجنب المخاطرة وأعاد إشعال مخاوف المستثمرين من أن الولايات المتحدة قد تتجه نحو الركود.
يعتبر تقرير الوظائف الصادر عن ADP بمثابة مؤشر لما يمكن أن تتوقعه الأسواق من تقرير الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة الذي سيصدر يوم الجمعة، وإن كان سجله متذبذبا فيما يتعلق بالدقة. يمثل تقرير الوظائف غير الزراعية لشهر أغسطس آخر تحديث مهم للعمالة قبل اجتماع أسعار الفائدة القادم لمجلس الاحتياطي الفيدرالي في 18 سبتمبر، عندما من المتوقع على نطاق واسع أن يبدأ صناع السياسات في مجلس الاحتياطي الفيدرالي دورة خفض أسعار الفائدة.
وبحسب بورصة شيكاغو التجارية، تراهن أسواق أسعار الفائدة حاليًا على احتمالات بنسبة 40% بأن يفجر بنك الاحتياطي الفيدرالي أبوابه بخفض أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس في وقت لاحق من الشهر، بينما يراهن 60% الباقون على خفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس عند الافتتاح. ويتوقع المستثمرون استخدام بيانات الوظائف غير الزراعية يوم الجمعة كوسيلة لقياس عمق أول خفض لأسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي منذ خفضها بمقدار 100 نقطة أساس في مارس 2020.
المؤشر الاقتصادي
تغيير التوظيف في ADP
إن مؤشر ADP للتغير في التوظيف هو مقياس للتوظيف في القطاع الخاص يصدره أكبر معالج للرواتب في الولايات المتحدة، شركة Automatic Data Processing Inc. وهو يقيس التغير في عدد الأشخاص العاملين في القطاع الخاص في الولايات المتحدة. وبشكل عام، فإن ارتفاع المؤشر له آثار إيجابية على إنفاق المستهلك ويحفز النمو الاقتصادي. لذا فإن القراءة المرتفعة تعتبر تقليديًا صعودية للدولار الأمريكي (USD)، في حين تعتبر القراءة المنخفضة هبوطية.
اقرأ المزيد.
أخر إصدار: الخميس 05 سبتمبر 2024 12:15
تكرار: شهريا
فِعلي: 99 ألف
إجماع: 145 ألف
سابق: 122 ألف
مصدر: معهد أبحاث ADP
اخبار داو جونز
انخفض مؤشر داو جونز بنحو 400 نقطة يوم الخميس قبل أن يتعافى إلى انخفاض أكثر تواضعًا بلغ 150 نقطة. وعلى الرغم من محاولة التعافي واسعة النطاق، إلا أن مؤشر داو جونز الصناعي لا يزال يميل بشدة نحو الجانب الهبوطي، حيث اختبرت جميع الأوراق المالية المكونة لمؤشر الأسهم باستثناء خمسة منها اللون الأحمر. تمكنت شركة Merch & Co (MRK) من تحقيق مكسب بنسبة 3.28٪ على الرغم من النغمات الهبوطية يوم الخميس، حيث ارتفعت إلى 119.60 دولارًا للسهم، بينما انخفضت شركة التكنولوجيا الحيوية Amgen (AMGN) بنسبة 1.62٪ إلى 325.28 دولارًا للسهم حيث يأخذ المتداولون قسطًا من الراحة من المزايدة على شركة التكنولوجيا الطبية، والتي لا تزال مرتفعة بأكثر من 28٪ خلال العام الماضي.
وفي مكان آخر على مؤشر داو جونز، تعثرت أسهم فيريزون (VZ) بعد أن أبدى مساهموها رد فعل سيئا على الأخبار التي تفيد بأن فيريزون ستدفع 20 مليار دولار للاستحواذ على فرونتر كوميونيكيشنز (FYBR).
توقعات سعر داو جونز
على الرغم من اختبار جديد خلال اليوم للمستوى المنخفض، لا يزال مؤشر داو جونز يتداول في نطاق فني يقع جنوب مستوى 41000. ولا يزال مؤشر داو جونز الصناعي يتداول على الجانب الجنوبي من أعلى مستوياته التاريخية الأخيرة فوق مستوى 41500، لكن احتمالات التراجع الهبوطي الممتد تتلاشى من المؤشر مع استمرار المشترين في تحدي الزخم الهبوطي.
لا يزال الاتجاه طويل الأمد يفضل الجانب المرتفع بشكل واضح، وحتى الدفعة الحاسمة من جمع المراكز القصيرة سوف تواجه مشاكل عند المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لـ 50 يومًا والذي يرتفع عبر 40,300.
الرسم البياني اليومي لمؤشر داو جونز
الأسئلة الشائعة حول مؤشر داو جونز
مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، يتكون من أكثر 30 سهمًا تداولًا في الولايات المتحدة. يتم ترجيح المؤشر حسب السعر وليس حسب القيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. في السنوات اللاحقة، تعرض للانتقاد لعدم تمثيله على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 تكتلًا فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك العديد من العوامل المختلفة التي تؤثر على مؤشر داو جونز الصناعي. ويعد الأداء الإجمالي للشركات المكونة للمؤشر كما هو موضح في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. كما تساهم البيانات الاقتصادية الكلية الأمريكية والعالمية في التأثير على معنويات المستثمرين. كما يؤثر مستوى أسعار الفائدة، الذي يحدده بنك الاحتياطي الفيدرالي، على مؤشر داو جونز الصناعي لأنه يؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها العديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا بالإضافة إلى مقاييس أخرى تؤثر على قرارات بنك الاحتياطي الفيدرالي.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط داو جونز الصناعي (DJIA) ومتوسط داو جونز للنقل (DJTA) واتباع الاتجاهات فقط حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. الحجم هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل الذروة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ والمشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي. أحدها استخدام صناديق الاستثمار المتداولة التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي كأوراق مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات المكونة للمؤشر. ومن الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). تتيح عقود العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي للمتداولين المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر، وتوفر الخيارات الحق، ولكن ليس الالتزام، بشراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تتيح صناديق الاستثمار المشتركة للمستثمرين شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي، وبالتالي توفير التعرض للمؤشر الإجمالي.
