Cheniere Energy ، Inc. تم الإبلاغ عن الربح المعدل في الربع الثاني من عام 2025 البالغ 7.30 دولار للسهم ، والذي فاز على تقدير إجماع Zacks البالغ 2.30 دولار. ارتفع خلاصة القول أيضًا من مستوى الربع العام البالغ 3.84 دولار ، مدفوعًا في المقام الأول بتغييرات مواتية في التقييمات المشتقة ، وهامش الغاز الطبيعي المسال الأعلى من تحسين الأسعار وإيرادات مبيعات الغاز الطبيعي المسال الأقوى التي تدعمها الأداء التشغيلي القوي.
بلغ إجمالي الإيرادات 4.6 مليار دولار ، متغلبًا على تقدير إجماع Zacks البالغ 4.1 مليار دولار ، وزيادة 43 ٪ من مستوى الربع السابق البالغ 3.3 مليار دولار ، مدفوعة بأكثر من 45 ٪ من القفز في مبيعات الغاز الطبيعي المسال.
في يونيو 2025 ، أعلنت Cheniere عن توزيع أرباح في الربع الثاني بقيمة 50 سنتًا للسهم المشترك ، المقرر للدفع في 18 أغسطس. في نفس الشهر ، كشفت الشركة أيضًا عن خطط ، في انتظار موافقة مجلس الإدارة ، لرفع أرباح ربع سنوية بأكثر من 10 ٪.
أبلغت شركة تخزين ونقل النفط والغاز عن EBITDA المعدلة الموحدة البالغة 1.4 مليار دولار في الربع الثاني من عام 2025 ، بزيادة حوالي 7.1 ٪ عن مستوى الربع السابق. كان النمو مدفوعًا في المقام الأول بتحسن في إجمالي الهوامش لكل MMBTU من الغاز الطبيعي المسال التي يتم شحنها في عام 2025 مقارنة بالفترة المقابلة في عام 2024.
كان التدفق النقدي القابل للتوزيع 0.9 مليار دولار. في الربع المبلغ عنه ، شحنت الشركة 154 شحنًا مقارنة بـ 155 في الفترة التين في العام.
في يونيو 2025 ، أنهى تشينيير قرارها بالمضي قدماً في مشروع CCL Midscale Trains 8 و 9 ، وفي 18 يونيو ، أذن Bechtel Energy بالبدء في العمل على نطاق واسع. يمثل هذا الشهر أيضًا بداية إنتاج الغاز الطبيعي المسال من Train 2 من مشروع CCL Stage 3 ، والذي وصل إلى إكمال كبير في 6 أغسطس 2025.
في نفس الوقت تقريبًا ، قامت CHENIERE Partners بتحديث ملف توسيع SPL الخاص بها مع FERC ، وتحولت إلى خطة على مرحلتين تتميز بثلاثة قطارات تسييل والبنية التحتية ذات الصلة ، واستهداف ذروة قدرة تصل إلى 20 MTPA ، بما في ذلك مكاسب الكفاءة من Debottlencing. بحلول شهر يوليو ، بدأت الشركة عملية FERC قبل الإيداع لمشروع توسيع CCL المرحلة 4 المقترحة.
على الجانب التجاري ، في مايو 2025 ، وقعت شركة Cheniere Marketing عقدًا متكاملًا لمدة 15 عامًا مع شركة تابعة للموارد الطبيعية الكندية ، حيث حصلت على 140،000 mmbtu/يوم من الغاز الطبيعي ابتداءً من عام 2030. سيؤدي هذا العرض إلى ما يقرب من 0.85 مليون طن من طراز LNG ، والتي ستقوم Cheniere بتسويقها. في أغسطس ، دخلت الشركة في اتفاقية بيع وشراء طويلة الأجل مع شركة Jera Co. ، Inc. لمدة 1 MTPA من الغاز الطبيعي المسال من 2029 إلى 2050 ، بسعر ضد هنري هوب مع رسوم تسييل ثابتة إضافية.
خلال الربع الثاني والنصف الأول من عام 2025 ، خصصت Cheniere حوالي 1.3 مليار دولار و 2.6 مليار دولار ، على التوالي ، بموجب استراتيجية تخصيص رأس المال الشاملة. تم توجيه هذه الأموال نحو مبادرات النمو المتراكمة ، وتعزيز الميزانية العمومية وتعزيز عوائد المساهمين. أعادت الشركة إعادة تشكيل حوالي 1.4 مليون سهم مقابل 306 مليون دولار تقريبًا خلال الربع الثاني و 3 ملايين سهم مقابل حوالي 656 مليون دولار حتى الآن. بالإضافة إلى ذلك ، خفضت Cheniere الديون الطويلة الأجل الموحدة بمقدار 300 مليون دولار خلال الأشهر الستة الأولى من عام 2025.
Price Cheniere Energy ، Inc.
Cheniere Energy ، Inc. Price-Consensus-EPS-SURPRISE-CHART | اقتباس Cheniere Energy ، Inc.
تكاليف الغاز الطبيعي المسال والميزانية العمومية
بلغت التكاليف والنفقات 2.1 مليار دولار للربع الثاني ، بزيادة 26.9 ٪ عن مستوى الربع السابق.
اعتبارًا من 30 يونيو 2025 ، كان لدى Cheniere ما يقرب من 1.6 مليار دولار من النقد والنقد. بلغ صافي ديونه على المدى الطويل 22.5 مليار دولار ، مع ديون إلى رأس المال 66.2 ٪.
LNG's 2025 التوجيه
تتوقع الغاز الطبيعي المسال توجيهات EBITDA المعدلة المعدلة في العام بأكمله 2025 من 6.6 مليار دولار إلى 7 مليارات دولار ، وهو تحديث من النطاق السابق من 6.5 مليار دولار إلى 7 مليارات دولار. تتوقع الشركة أيضًا إرشادات مرتفعة ومعدلة للتدفق النقدي القابل للتوزيع إلى نطاق جديد يتراوح بين 4.4 مليار دولار إلى 4.8 مليار دولار ، من 4.1 مليار دولار إلى 4.6 مليار دولار متوقع سابقًا.
في يونيو 2025 ، أصدرت الشركة تقديرًا طويل الأجل محدث ، متوقعًا زيادة بنسبة تزيد عن 10 ٪ في إنتاج LNG معدل التشغيل. عوامل التوقعات في مشروع CCL Midscale Trains 8 و 9 إلى جانب مبادرات Debottlenecking. قامت Cheniere أيضًا بتوسيع وتوسيع التزامات تخصيص رأس المال ، بهدف الحفاظ على مقاييس الائتمان من فئة الاستثمار من خلال دورات السوق المختلفة ، وتقديم عوائد متزايدة للمساهمين ومواصلة الاستثمار في فرص النمو المربحة. تتوقع الشركة أن تولد هذه المبادرات أكثر من 25 مليار دولار من النقد المتاح بحلول عام 2030 ، أي ما يعادل أكثر من 25 دولارًا للسهم في التدفق النقدي القابل للتوزيع.
LNG يحمل حاليًا مرتبة Zacks رقم 3 (Hold).
أرباح مهمة في لمحة
بينما ناقشنا نتائج الربع الثاني من الغاز الطبيعي المسال بالتفصيل ، دعونا نلقي نظرة على ثلاثة تقارير رئيسية أخرى في هذا المجال.
سان أنطونيو ، مزود خدمة تكرير وتسويق الغاز في سان أنطونيو ، شركة فاليرو للطاقة (VLO)، تم الإبلاغ عن الأرباح المعدلة في الربع الثاني من عام 2025 بقيمة 2.28 دولار للسهم ، والتي فازت على تقدير إجماع Zacks البالغ 1.73 دولار. ومع ذلك ، انخفض الحد الأدنى من مستوى الربع السابق من 2.71 دولار. يمكن أن تعزى النتائج الفصلية الفصلية الأفضل من المتوقع إلى زيادة هوامش تكرير لكل برميل من الإنتاجية وانخفاض تكلفة المبيعات. تم تعويض الإيجابيات جزئيًا عن طريق انخفاض في تحسين أحجام الإنتاجية وأحجام مبيعات الديزل المتجددة.
كان لدى الشركة ما يعادل النقود والنقدية 4.5 مليار دولار في نهاية الربع الثاني. اعتبارًا من 30 يونيو 2025 ، بلغ إجمالي ديون 8.4 مليار دولار والتزامات لاستجواب التمويل بقيمة 2.3 مليار دولار.
هيوستن ، مزود معدات وخدمات النفط والغاز في تكساس ، شركة هاليبرتون (هال)، ، تم الإبلاغ عن دخل صافي صافي في الربع الثاني من الربع الثاني من عام 2025 قدره 55 سنتًا للسهم ، والذي كان يتماشى مع تقدير إجماع Zacks ولكن أقل من ربح الربع السابق البالغ 80 سنتًا (تم تعديله). تعكس الأرقام نشاطًا أكثر ليونة في منطقة أمريكا الشمالية ، يقابله جزئيًا النمو الدولي.
اعتبارًا من 30 يونيو 2025 ، كان لدى الشركة ما يقرب من 2 مليار دولار نقدًا/ما يعادلها النقدي و 7.2 مليار دولار من الديون طويلة الأجل ، والتي تمثل نسبة الديون إلى الرأسمالية البالغة 40.4. أبلغ هاليبرتون عن الإنفاق الرأسمالي في الربع الثاني بقيمة 354 مليون دولار ، بزيادة عن توقعاتنا البالغة 338.2 مليون دولار.
مشغل النفط والغاز المتكامل في النرويج ، Quinor ASA ((eqnr) ، تم الإبلاغ عن أرباح في الربع الثاني من عام 2025 في الربع الثاني من السهم 64 سنتًا ، والتي غاب عن تقدير إجماع Zacks البالغ 66 سنتًا. انخفض الحد الأدنى بنسبة 25 ٪ عن مستوى الربع السابق البالغ 84 سنتًا. يمكن أن تعزى النتائج الفصلية الضعيفة إلى انخفاض إنتاج السوائل عبر القطاعات الرئيسية وتقليل أسعار السوائل. كما ساهمت الانخفاضات الطبيعية وتجريد المحفظة في نيجيريا وأذربيجان أيضًا في انخفاض الإنتاج الكلي.
اعتبارًا من 30 يونيو 2025 ، أبلغت الشركة عن 9،472 مليون دولار نقدًا ومكافئات نقدية. كان ديونها على المدى الطويل 24505 مليون دولار. خلال نفس الوقت ، أنشأ Equinor تدفقًا نقديًا صافيًا سلبيًا قدره 2،579 مليون دولار مقارنة بـ 4،022 مليون دولار في الفترة الماضية. بلغت النفقات الرأسمالية المتكررة 3.4 مليار دولار في الربع الثاني.
هل تريد أحدث التوصيات من Zacks Investment Research؟ قم بتنزيل 7 أفضل الأسهم لمدة 30 يومًا القادمة. انقر للحصول على هذا التقرير المجاني
